view in publisher's site

The gender gap in bank credit access

Higlights•Female entrepreneurs are less likely to ask for a loan.•They are less likely to receive it in the first year of the firm.•although those who get one have better loan performance.•No less likely to get one or to default in other years•All this points to implicit (unconscious) discriminationAbstractWe use a sample of over 80,000 Spanish companies started by a sole entrepreneur between 2004 and 2014, and distinguish between male and female entrepreneurs demand for credit, credit approval ratio, and credit performance. We find that female entrepreneurs who start a business are less likely to ask for a loan. Of the female entrepreneurs requesting a credit, the probability of obtaining one in the founding year is significantly lower than their male peers in the same industry. This lower credit access disappears over the subsequent years, once the company has a track record of profits and losses. We also observe that women-led companies that receive a loan in the founding year are less likely to default as compared to men-led companies. This superior performance disappears for subsequent years, coinciding with the disappearance of the lower credit access. Taking all these results together, we rule out both taste-based discrimination and statistical discrimination in the credit industry, and point to the possible presence of double standards which might be a consequence of implicit (unconscious) discrimination.

شکاف جنسیتی در دسترسی به اعتبار بانکی

هیتکلیف ها * احتمال اینکه کارآفرینان زن درخواست وام کنند، کم‌تر است. * احتمال کمتری وجود دارد که آن‌ها آن را در سال اول شرکت دریافت کنند. * اگر چه کسانی که یک فرد را دریافت می‌کنند عملکرد وام بهتری دارند. * احتمال کمتری وجود ندارد که در سال‌های دیگر یک یا چند سال آینده یک یا چند سال آینده یک یا چند سال آینده یک یا چند سال آینده یک یا چند سال آینده یک یا چند سال آینده یک یا چند سال آینده یک یا چند سال آینده یک یا چند سال آینده یک یا چند سال آینده یک یا چند سال آینده یک یا چند سال آینده یک یا چند سال آینده باشد. تمام این نکات به تفکیک ضمنی (ناخودآگاه)اشاره دارد. ما متوجه شدیم که کارآفرینان زنی که یک تجارت را آغاز می‌کنند، با احتمال کمتری درخواست وام می‌کنند. از میان کارآفرینان زنی که درخواست اعتبار می‌کنند، احتمال به دست آوردن یک اعتبار در سال تاسیس به طور قابل‌توجهی کم‌تر از همکاران مرد آن‌ها در همان صنعت است. این دسترسی اعتبار پایین‌تر در طول ساله‌ای بعدی ناپدید می‌شود، زمانی که شرکت دارای سابقه سود و زیان باشد. ما همچنین مشاهده می‌کنیم که شرکت‌های تحت رهبری زنان که در سال تاسیس وام دریافت می‌کنند در مقایسه با شرکت‌های تحت رهبری مردان احتمال کمتری برای عدم پرداخت بدهی دارند. این عملکرد برتر برای ساله‌ای بعدی ناپدید می‌شود، که همزمان با ناپدید شدن دسترسی اعتبار پایین‌تر است. با در نظر گرفتن همه این نتایج، ما هم تبعیض مبتنی بر سلیقه و هم تبعیض آماری در صنعت اعتبار را رد می‌کنیم، و به حضور احتمالی استانداردهای دوگانه اشاره می‌کنیم که ممکن است نتیجه تبعیض ضمنی (ناخودآگاه)باشد.
ترجمه شده با


پر ارجاع‌ترین مقالات مرتبط:

  • مقاله Strategy and Management
  • ترجمه مقاله Strategy and Management
  • مقاله استراتژی و مدیریت
  • ترجمه مقاله استراتژی و مدیریت
  • مقاله Economics and Econometrics
  • ترجمه مقاله Economics and Econometrics
  • مقاله اقتصاد و اقتصادسنجی
  • ترجمه مقاله اقتصاد و اقتصادسنجی
  • مقاله Business and International Management
  • ترجمه مقاله Business and International Management
  • مقاله تجارت و مدیریت بین المللی
  • ترجمه مقاله تجارت و مدیریت بین المللی
  • مقاله Finance
  • ترجمه مقاله Finance
  • مقاله مالی
  • ترجمه مقاله مالی
سفارش ترجمه مقاله و کتاب - شروع کنید

با استفاده از افزونه دانلود فایرفاکس چکیده مقالات به صورت خودکار تشخیص داده شده و دکمه دانلود فری‌پیپر در صفحه چکیده نمایش داده می شود.