view in publisher's site

Entrance requirements to the audit profession within the EU and audit quality

Abstract This paper examines the relation between the stringency of entrance requirements to the audit profession within the EU and audit quality. Regulators and standard setters generally believe that such entrance requirements have beneficial effects by increasing audit quality. Whether this is indeed the case, however, is an empirical question given that regulations governing the entry to the audit profession are not the product of competitive market forces. We argue that a higher educational degree and longer traineeship period will result in higher audit quality. We also hypothesize that a professional oath will be positively associated with audit quality. Based on a sample of 3,782 firms from 20 different EU member states, we assess the relation between these requirements and abnormal working capital accruals. Our findings indicate that the requirement of a master's degree compared with a bachelor's degree is significantly associated with better accruals quality of audited financial statements. Second, we find that abnormal working capital accruals are lower in countries that require a traineeship period of at least 3 years. Finally, we find mixed evidence for the effect of a professional oath as part of the entrance requirements on audit quality.

الزامات ورود به حرفه حسابرسی در اتحادیه اروپا و کیفیت حسابرسی

چکیده این مقاله به بررسی رابطه بین جدیت الزامات ورود به حرفه حسابرسی در اتحادیه اروپا و کیفیت حسابرسی می‌پردازد. تنظیم کنندگان و تنظیم کنندگان استاندارد به طور کلی بر این باورند که چنین الزامات ورودی، با افزایش کیفیت حسابرسی، اثرات سودمندی دارند. با این حال، این که آیا این موضوع واقعا صادق است یا نه، یک سوال تجربی است که نشان می‌دهد مقررات حاکم بر ورود به حرفه حسابرسی، محصول نیروهای بازار رقابتی نیستند. ما استدلال می‌کنیم که مدرک تحصیلی بالاتر و دوره کارآموزی طولانی‌تر منجر به کیفیت حسابرسی بالاتر خواهد شد. ما همچنین فرض می‌کنیم که سوگند حرفه‌ای به طور مثبتی با کیفیت حسابرسی در ارتباط است. براساس نمونه‌ای از ۳۷۸۲ شرکت از ۲۰ کشور عضو اتحادیه اروپا، ما رابطه بین این الزامات و اقلام تعهدی سرمایه در گردش غیر عادی را ارزیابی می‌کنیم. یافته‌های ما نشان می‌دهد که نیاز به مدرک کارشناسی‌ارشد در مقایسه با مدرک کارشناسی به طور قابل‌توجهی با کیفیت اقلام تعهدی بهتر صورت‌های مالی حسابرسی شده در ارتباط است. دوم، ما کشف می‌کنیم که اقلام تعهدی سرمایه کاری غیر عادی در کشورهایی که نیاز به یک دوره کارآموزی حداقل ۳ ساله دارند، پایین‌تر هستند. در نهایت، ما شواهد ترکیبی را برای تاثیر سوگند حرفه‌ای به عنوان بخشی از الزامات ورودی بر کیفیت حسابرسی می‌یابیم.
ترجمه شده با


پر ارجاع‌ترین مقالات مرتبط:

  • مقاله Accounting
  • ترجمه مقاله Accounting
  • مقاله حسابداری
  • ترجمه مقاله حسابداری
  • مقاله General Economics, Econometrics and Finance
  • ترجمه مقاله General Economics, Econometrics and Finance
  • مقاله اقتصاد، اقتصادسنجی و مالی عمومی
  • ترجمه مقاله اقتصاد، اقتصادسنجی و مالی عمومی
سفارش ترجمه مقاله و کتاب - شروع کنید

با استفاده از افزونه دانلود فایرفاکس چکیده مقالات به صورت خودکار تشخیص داده شده و دکمه دانلود فری‌پیپر در صفحه چکیده نمایش داده می شود.